由于一位名為哈里·馬科波洛斯(Harry Markopolos)的會(huì)計(jì)專家在一份新的報(bào)告中稱通用電氣( NYSE： GE，以下簡(jiǎn)稱GE)涉嫌在欺詐性的財(cái)報(bào)中隱瞞問(wèn)題，GE股價(jià)周四開(kāi)盤便暴跌，截至北京時(shí)間16日0時(shí)，股價(jià)暴跌逾10%，稍早更是一度暴跌14.85%，市值一度蒸發(fā)117億美元。

GE回應(yīng)：馬科波洛斯說(shuō)法毫無(wú)根據(jù)

此外，馬科波洛斯還專門建立了一個(gè)網(wǎng)站來(lái)供投資者和公眾查閱這份報(bào)告，網(wǎng)址為www.GEfraud.com，馬科波洛斯在這個(gè)網(wǎng)站上直接將GE此次的欺詐稱為“比安然丑聞規(guī)模還大的欺詐”。馬科波洛斯目前正在為一家未具名的對(duì)沖基金調(diào)查通用電氣，他在報(bào)告中表示，經(jīng)過(guò)一年多的研究，他發(fā)現(xiàn)了一種“能讓GE處于破產(chǎn)邊緣的安然丑聞式”的商業(yè)模式。

馬科波洛斯在這份長(zhǎng)達(dá)175頁(yè)的報(bào)告中表示：“我的團(tuán)隊(duì)在過(guò)去的7個(gè)月時(shí)間里，一直在分析GE的會(huì)計(jì)問(wèn)題，我們相信我們發(fā)現(xiàn)的380億美元的欺詐行為僅僅只是冰山一角。”馬科波洛斯稱，GE會(huì)計(jì)欺詐已有“悠久的歷史”，最早可以追溯到1995年，當(dāng)時(shí)公司還是由杰克·韋爾奇經(jīng)營(yíng)。

馬科波洛斯將具體的案例集中在了GE的長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)部門，GE在去年曾為該部門增加了150億美元的準(zhǔn)備金。通過(guò)檢查GE在這一業(yè)務(wù)中的對(duì)手方文件，馬科波洛斯稱GE隱藏了巨大的虧損，而且這些損失只會(huì)隨著投保人年齡的增長(zhǎng)而增加。馬科波洛斯表示，GE向監(jiān)管機(jī)構(gòu)提交了關(guān)于該部門的虛假陳述。此外，馬科波洛斯還發(fā)現(xiàn)了GE的石油和天然氣部門的會(huì)計(jì)問(wèn)題。

對(duì)此，GE在一份聲明中表示：“馬科波洛斯的說(shuō)法是毫無(wú)根據(jù)的。公司從未與馬科波洛斯先生有過(guò)任何見(jiàn)面或交談，我們對(duì)一個(gè)對(duì)GE沒(méi)有直接了解的個(gè)人會(huì)選擇做出這樣嚴(yán)重和未經(jīng)證實(shí)的聲明感到失望。GE以最高水平的誠(chéng)信準(zhǔn)則經(jīng)營(yíng)。我們?nèi)匀粚Ｗ⒂诿刻爝\(yùn)營(yíng)我們的業(yè)務(wù)，遵循我們制定的戰(zhàn)略路徑。”

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者了解到，馬科波洛斯是一位駐波士頓的會(huì)計(jì)專家，他在指出了馬多夫(Bernie Madoff)投資策略的違規(guī)行為后便名聲大振。除了GE外，馬科波洛斯最近還幫助揭露了一家銀行的外匯交易丑聞。

圖片來(lái)源：www.GEfraud.com

舉報(bào)人：欺詐規(guī)模比安然丑聞和世通事件加起來(lái)還大

CNBC報(bào)道中稱，此次調(diào)查GE涉嫌欺詐問(wèn)題的馬科波洛斯團(tuán)隊(duì)成員包括了資深法務(wù)會(huì)計(jì)人士約翰·麥克弗森(John McPherson)，即從事保險(xiǎn)行業(yè)的MMS Advisors的聯(lián)合創(chuàng)始人。該報(bào)告稱，“GE數(shù)十年來(lái)一直在進(jìn)行會(huì)計(jì)欺詐，只提供其業(yè)務(wù)部門最高的營(yíng)收和利潤(rùn)，而忽略了銷售、研發(fā)及行政開(kāi)支等費(fèi)用。”

以下是一些馬科波洛斯針對(duì)GE報(bào)告的關(guān)鍵點(diǎn)：

這是我的團(tuán)隊(duì)在過(guò)去九年中針對(duì)保險(xiǎn)欺詐案件的第九份報(bào)告，GE的欺詐規(guī)模也是最大的，甚至超過(guò)了安然丑聞和世通事件的總和。事實(shí)上，GE 380億美元的會(huì)計(jì)欺詐相當(dāng)于GE市值的40%以上。

GE使用了許多與安然相同的會(huì)計(jì)技巧，我們甚至可以將這起欺詐稱為“Genron Case(General和Enron的合寫)”。

GE每隔2年~4年就會(huì)改變其報(bào)告格式，從而防止分析師能夠跨時(shí)間范圍進(jìn)行比較!換句話說(shuō)，GE不遺余力地讓外界分析其業(yè)務(wù)部門的業(yè)績(jī)變得不可能。

為什么一家公司會(huì)這么做?我們只能想到兩個(gè)原因，首先是隱瞞會(huì)計(jì)舞弊，其次是因?yàn)镚E的會(huì)計(jì)人員太不稱職，沒(méi)有能力保留適當(dāng)?shù)馁~簿和記錄。我不確定哪個(gè)原因更糟糕，但這其中任何一個(gè)原因都是GE走向破產(chǎn)的道路。

CNBC的報(bào)道中稱，GE目前已經(jīng)在接受美國(guó)司法部和美國(guó)證券交易委員會(huì)(SEC)的調(diào)查，原因可能是其涉嫌的會(huì)計(jì)操作，這其中包括了公司在2018年第三季度與其電力業(yè)務(wù)收購(gòu)有關(guān)的220億美元的費(fèi)用。《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者還注意到，GE這家苦苦掙扎的工業(yè)集團(tuán)在去年曾突然撤換了上任僅一年的前CEO兼董事長(zhǎng)約翰·弗蘭納里(John Flannery)。

在業(yè)內(nèi)，長(zhǎng)期護(hù)理政策通常需要向被保人支付臨終費(fèi)用，如療養(yǎng)院或輔助被保人生活的費(fèi)用，這同時(shí)也是保險(xiǎn)業(yè)內(nèi)最昂貴和最不可預(yù)測(cè)的部分之一，尤其是隨著美國(guó)人的平均壽命上升時(shí)。去年1月，GE報(bào)告了基于長(zhǎng)期護(hù)理業(yè)務(wù)的負(fù)債達(dá)62億美元，這塊業(yè)務(wù)由GE的金融部門GE Capital運(yùn)營(yíng)。為了彌補(bǔ)成本，GE Capital表示需要預(yù)留150億美元，以防范潛在虧損，并在“可預(yù)見(jiàn)的未來(lái)”停止向母公司支付股息。

這些費(fèi)用已導(dǎo)致投資者提起訴訟，并導(dǎo)致SEC展開(kāi)調(diào)查，GE表示正在配合該委員會(huì)的工作。馬科波洛斯稱，他已經(jīng)將報(bào)告交給了證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)，但他發(fā)現(xiàn)的一些信息只提供給了執(zhí)法部門，并未在上述公開(kāi)報(bào)告中。

最近，GE還公布了好于預(yù)期的第二季度收益，并對(duì)其工業(yè)現(xiàn)金流做出了樂(lè)觀的展望，但報(bào)告期內(nèi)收入同比下降了25%。GE還宣布，自2008年以來(lái)一直在公司工作的長(zhǎng)期高管杰米·米勒(Jamie Miller，于2017年被弗蘭納里任命為CFO)即將辭職。同時(shí)，GE還表示，其電力部門顯示出“企穩(wěn)跡象”，但該部門的訂單仍然疲軟，已預(yù)訂的訂單價(jià)值49億美元，較上年同期下降22%。

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