隨著一紙公告，比克動力第三次嘗試“借殼”上市的計劃泡湯了，而新力金融(行情600318,診股)也因“雞飛蛋打”連續(xù)三跌停。

重組泡湯后三跌停

3月31日晚，新力金融公告，當日公司董事會審議通過《關(guān)于終止重大資產(chǎn)重組事項的議案》，即同意公司終止籌劃以重大資產(chǎn)置換及發(fā)行股份購買資產(chǎn)的方式收購比克動力75.62%的股權(quán)，并募集配套資金事項。

公告稱，主要原因為公司與交易對方就部分核心交易條款無法達成一致。同時，公司決定4 月 1 日開市起復(fù)牌。

盡管公司強調(diào)，“終止本次重大資產(chǎn)重組，對公司沒有實質(zhì)性影響，不會對公司生產(chǎn)經(jīng)營活動造成重大不利影響，不會影響公司未來的發(fā)展戰(zhàn)略，亦不存在損害公司及股東尤其是中小股東利益的情形?！?/P>

可市場并不這么認為。4月1日復(fù)盤，新力金融一字跌停，這僅是開始，如今4.74萬股東連吃“三跌?！?。

雪上加霜的是，前腳宣布終止重大資產(chǎn)重組，后腳監(jiān)管工作函就來了。4月7日盤前，上交所對新力金融資產(chǎn)重組事項發(fā)出監(jiān)管工作函，涉及對象為上市公司、董事、監(jiān)事、高級管理人員、控股股東及實際控制人、中介機構(gòu)及其相關(guān)人員。由于涉及對象眾多且是二度監(jiān)管，是否涉及內(nèi)幕交易？是否存在忽悠式重組？這些疑問可能都加劇了投資者的恐慌。

兩個落魄公司的交易

新力金融原為巢東水泥，2015年安徽新力投資集團通過受讓股份和二級市場增持方式，一舉成為公司第一大股東，背后實際控制人變?yōu)榘不帐」╀N合作社聯(lián)合社。2016年3月，公司名稱也正式改為“新力金融”，主要從事融資擔保、小額貸款、典當、融資租賃、軟件和信息技術(shù)服務(wù)等業(yè)務(wù)。

但作為安徽國資的新力投資集團入主以來，卻把公司帶入了下坡路。由于類金融業(yè)務(wù)成長性偏弱，公司營收逐年下滑，2021年巨虧3億，近5年累計虧損超5億，亟需尋求業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，優(yōu)化公司現(xiàn)有業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)。

2021年11月10日當天，公司股價突然漲停，盤后公司發(fā)布籌劃重大資產(chǎn)重組事項的停牌公告稱，正在籌劃以資產(chǎn)置換及發(fā)行股份購買資產(chǎn)的方式購買比克動力不低于 51%的股權(quán)，并募集配套資金，公司預(yù)計停牌不超過10個交易日。

交易標的比克動力一家位于深圳的動力電池廠商，能源變革大背景下，這家公司無疑是處于中國最具潛力的賽道中，但公司本身卻經(jīng)營不善。2016年和2018年，比克動力先后與A股上市公司長信科技(行情300088,診股)、中利集團(行情002309,診股)籌劃重組，欲實現(xiàn)“曲線上市”，但均無疾而終。

沒有資本的助力，比克動力在寧德時代(行情300750,診股)等巨頭的陰影下發(fā)展明顯失速，最近兩年及2021年前3季度的營收增速緩慢，凈利潤分別為-7.68億元、-10.01億元和-736.28萬元，經(jīng)營持續(xù)虧損，同時公司還深陷由*ST眾泰(行情000980,診股)等引發(fā)的連環(huán)債務(wù)泥潭。因此，兩家公司能夠一拍即合。

深陷內(nèi)幕疑云

2021年11月24日晚，新力金融發(fā)布交易預(yù)案顯示，擬置出5家從事類金融業(yè)務(wù)的子公司股權(quán)，擬置入資產(chǎn)為比克動力75.6234%的股權(quán)，資產(chǎn)置換差額部分由公司發(fā)行股份向交易對方購買，發(fā)行價格確定為7.27元/股，

同時，公司并對本次交易采取的保密措施及保密制度予以說明，以證明公司已采取了必要且充分的保密措施，相關(guān)人員嚴格履行保密義務(wù)，不存在利用保密信息進行內(nèi)幕交易的情形。

財通社注意到，參與此次交易的比克動力股東方多達19家，涉及57人。2021年11月25日公司復(fù)牌后，連續(xù)四日漲停。

11月28日，新力金融收到上交所問詢函，就關(guān)于是否規(guī)避重組上市、預(yù)估值、內(nèi)幕交易等問題提出問詢。此后的12月1日，公司又收到上交所監(jiān)管工作函，涉及對象包括上市公司，董事，監(jiān)事和高級管理人員。

直到12月10日，公司才延期回復(fù)了問詢函，表示相關(guān)的審計及評估工作尚未完成，假設(shè)比克動力整體估值為100 億元、擬置出資產(chǎn)估值 16.91 億元。公司披露了內(nèi)幕信息知情人，稱核查未發(fā)現(xiàn)在本次停牌前有內(nèi)幕信息泄露的情形。

4月7日，公司又在互動平臺回應(yīng)表示，公司將對本次交易進行內(nèi)幕信息知情人登記及自查工作，自查期間為本次重組預(yù)案披露之日（2021 年 11 月 25 日）起至披露終止本次重組事項之日止（2022 年 4 月 1 日）。公司已就自查事項向中國證券登記結(jié)算有限責任公司上海分公司提交查詢申請， 暫未取得交易數(shù)據(jù)，待取得交易數(shù)據(jù)并完成相關(guān)自查后，公司將及時披露內(nèi)幕信息知情人買賣公司股票的情況。

關(guān)鍵詞： 新力金融