公募基金冠亞季軍花落同一家。2022年收官在即，公、私募年尾的“卡位戰(zhàn)”已到塵埃落定階段。其中，萬家基金黃海管理的兩只基金毫無懸念地奪得權(quán)益前二，更有小型私募誠(chéng)泰資產(chǎn)以黑馬姿態(tài)力壓群雄，勇奪私募冠軍。

公募基金產(chǎn)品

(資料圖)

年尾之際，又到公、私募收益排行揭榜之時(shí)。

2022年的股市，在疫情、地緣沖突等客觀不利因素的沖擊下，二級(jí)市場(chǎng)不如人意。縱覽全年，A股主要股指均收跌，其中滬指全年下跌15.13%，年內(nèi)一度跌破3000點(diǎn)；科創(chuàng)50指數(shù)全年下跌31.35%，跌幅居首，創(chuàng)業(yè)板指全年下跌975點(diǎn)，跌幅達(dá)29.37%。

不過，即便是險(xiǎn)象環(huán)生，依舊有不少資金發(fā)現(xiàn)隱匿“生機(jī)”。

其中，萬家基金的黃海成為公募市場(chǎng)中最為耀眼的明星。在今年，黃海幾乎全壓了煤炭股以及石油股，其管理的三只基金持倉(cāng)高度重合，由此在煤炭大行其道的2022年，黃海也成為了公募市場(chǎng)的贏家，其中兩只基金包攬權(quán)益前二。

此外，長(zhǎng)城基金的長(zhǎng)城中債1-3年政金債依賴巨量贖回拿下債基冠軍；華夏基金因?yàn)樽粉櫠蛊善谪泝r(jià)格指數(shù)而踩中風(fēng)口，旗下華夏飼料豆粕期貨ETF聯(lián)接收益率在一眾指基中位列第一。

公募基金之外，天津一家小型私募誠(chéng)泰資產(chǎn)在今年可謂是出盡了風(fēng)頭。據(jù)悉，這家規(guī)模不足5億的私募旗下產(chǎn)品，擊敗一眾大佬，以超過599%的收益率在私募中排名第一。

萬家黃海包攬權(quán)益前二

今年的萬家基金可謂是年度大贏家。

截至12月30日，萬家宏觀擇時(shí)多策略混合、萬家新利靈活配置混合分別以48.56%、43.66%的收益率位居2022年權(quán)益類基金的“冠軍”“亞軍”，可以說是大幅度領(lǐng)跑權(quán)益市場(chǎng)。

值得一提的是，這兩只基金均由基金經(jīng)理黃海掌舵，由此萬家基金的黃海也一躍成為公募市場(chǎng)中的“新貴”。

黃海在基金市場(chǎng)中的大放異彩也并不意外，年度冠軍之外，黃海管理的兩只基金還是今年前三季度冠亞軍。

而在這兩只基金之外，黃海管理的萬家精選混合A以35.51%的收益率在權(quán)益市場(chǎng)中排名第四。

值得一提的是，今年風(fēng)頭無兩的黃海在2022年之前，在公募市場(chǎng)極為低調(diào)，甚至因?yàn)橹貍}(cāng)地產(chǎn)飽受質(zhì)疑。天天基金網(wǎng)顯示，在去年的四個(gè)季度中，萬科、金地、保利發(fā)展(行情600048,診股)等房企都是黃海押注的標(biāo)的。

轉(zhuǎn)折發(fā)生在2021年第三季蘇。在季度，黃海開始一改以往策略，在逐步減倉(cāng)地產(chǎn)的同時(shí)，將煤炭股放入了“投資籃”。

以萬家宏觀擇時(shí)多策略混合為例，天天基金網(wǎng)顯示，自從2021年第三季度，煤炭股開始進(jìn)入黃海視野，此后的四個(gè)季度中，黃海在開始在煤炭股上加大籌碼，截至今年9月末，在該基金的前十大重倉(cāng)股中，煤炭股已經(jīng)占據(jù)7席。

到今年第二季度中，煤炭股之外，主營(yíng)業(yè)務(wù)為原油和天然氣的開采的中國(guó)海油(行情600938,診股)成為該基金的第一大重倉(cāng)股，占凈值比例為8.79%。

而今年全球油氣行業(yè)具有里程碑意義的一年，受俄烏沖突影響，天然氣和原油價(jià)格均大幅飆升。Choice數(shù)據(jù)顯示，從4月1日至今，中國(guó)海油股價(jià)變動(dòng)幅度為40.74%，最高價(jià)一度沖致18.51元/股。

與此同時(shí)，“煤超瘋”行情卷土重來，Choice數(shù)據(jù)顯示，年初至今大盤普遍頹靡，然而煤炭板塊卻風(fēng)景獨(dú)好，期間漲幅為26.75%。

可以說，今年黃海看重的標(biāo)的都在二級(jí)市場(chǎng)表現(xiàn)不錯(cuò)，再加上萬家新利靈活配置混合以及萬家精選混合A在持倉(cāng)上與萬家宏觀擇時(shí)多策略混合高度重合，因此三只基金都踩中了今年的風(fēng)口板塊。

對(duì)于看好煤炭股的原因，此前黃海在接受媒體訪問時(shí)稱，估值的角度來說，去年年底，很多能源股的動(dòng)態(tài)估值只有3倍左右，低估值、低負(fù)債，但是有高股息、高現(xiàn)金流。

“指基”冠軍來自于華夏基金

由于地緣政治等客觀因素導(dǎo)致供應(yīng)偏緊，豆粕這一類投資品在今年的市場(chǎng)中逆勢(shì)上漲，由此與其相關(guān)的指數(shù)基金極為亮眼。

截至12月30日，華夏基金基金經(jīng)理華龍管理的華夏飼料豆粕期貨ETF聯(lián)接以絕對(duì)優(yōu)勢(shì)穩(wěn)坐指數(shù)基金收益率冠軍寶座。天天基金網(wǎng)顯示，該基金今年以來的收益率為55.74%。

得益于煤炭市場(chǎng)今年以來的高景氣度，排在第二、第三的是與該指數(shù)相關(guān)的兩只基金，即國(guó)泰中證煤炭ETF聯(lián)接、富國(guó)中證煤炭指數(shù)（LOF），年初至30日的收益率分別為16.55%、15.8%。

資料顯示，華夏飼料豆粕期貨ETF聯(lián)接成立于2020年1月13日，是首批獲批的商品期貨ETF之一，主要跟蹤的是大商所的大商所豆粕期貨價(jià)格指數(shù)。此前，華夏基金在相關(guān)平臺(tái)表示，投資組合中納入豆粕ETF一定程度上可以實(shí)現(xiàn)與其他資產(chǎn)分散風(fēng)險(xiǎn)、綜合股市波動(dòng)的效果。

此前天風(fēng)證券(行情601162,診股)認(rèn)為，國(guó)際豆類價(jià)格受到南美大豆減產(chǎn)支持不斷走高。國(guó)內(nèi)春節(jié)假期收尾，生豬、禽類等養(yǎng)殖逐漸恢復(fù)，豆粕需求保持強(qiáng)勁態(tài)勢(shì)，國(guó)內(nèi)豆粕庫(kù)存持續(xù)維持在低位。隨著假期結(jié)束，各地各種養(yǎng)殖補(bǔ)欄陸續(xù)恢復(fù)，豆粕庫(kù)存的緊張局面短期難以改善，這便繼續(xù)支持國(guó)內(nèi)豆粕價(jià)格。而俄羅斯烏克蘭局勢(shì)變化不定，原油價(jià)格處于高位，都將繼續(xù)支撐豆類等大宗商品價(jià)格。

此前生意社數(shù)據(jù)，11月10日，豆粕最高價(jià)達(dá)5660元/噸，比2015年高出一倍之多，創(chuàng)10年歷史新高。

或是基于此，在今年股市普遍黯然的背景下，該基金卻走出了與大盤截然不容的走勢(shì)。

數(shù)據(jù)顯示，今年以來滬深300跌幅超過20%，同一時(shí)期，豆粕指數(shù)漲幅超過23%。從該基金的歷史凈值來看，華夏飼料豆粕期貨ETF聯(lián)接的單位凈值也從年初的1.2093元漲至12月29日的1.8524元。

長(zhǎng)城基金靠巨額贖回奪得債基冠軍

在債券基金的冠軍卡位戰(zhàn)上，不同于其他類基金靠實(shí)力獲得，長(zhǎng)城基金旗下的長(zhǎng)城中債1-3年政金債A依賴于巨額贖回奪得債基冠軍。

天天基金網(wǎng)顯示，長(zhǎng)城中債1-3年政金債A以51.26%的收益率奪得債基冠軍，位列第二、第三的債券基金分別為中科沃土沃安中短利率A、中信建投(行情601066,診股)桂企債A，收益率分別為24.8%、13.8%。

可以說，長(zhǎng)城中債1-3年政金債A是以絕對(duì)的優(yōu)勢(shì)上位冠軍寶座。

值得一提的是，該基金勇奪第一的秘訣卻是靠巨額贖回。

資料顯示，張棪管理的長(zhǎng)城中債1-3年政金債A成立于2020年8月11日，從歷史凈值明細(xì)來看，在2022年3月28日之前，該基金的單位凈值不超過1.1元，不過就在2022年3月29日，該基金的單位凈值暴增至1.5151元，日增長(zhǎng)率為48.93%。

眾所周知，基金基金凈值發(fā)生暴漲，通常是巨額贖回引起的。根據(jù)2017年正式實(shí)施的《公開募集開放式證券投資基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)定》，內(nèi)容顯示：對(duì)持續(xù)持有期少于7日的投資者收取不低于1.5%的贖回費(fèi)，并將上述贖回費(fèi)全額計(jì)入基金財(cái)產(chǎn)。

而長(zhǎng)城中債1-3年政金債A一季報(bào)似乎也證實(shí)了這一點(diǎn)。根據(jù)基金業(yè)績(jī)報(bào)，在今年1月1日至3月27日，有機(jī)構(gòu)贖回992萬份；3月25日至3月30日，機(jī)構(gòu)投資者贖回668萬份。

巨額贖回，或是該基金業(yè)績(jī)不如人意。根據(jù)基金業(yè)績(jī)報(bào)，截至今年3月末，A類利潤(rùn)為-9,548.18萬元，C類則是盈利9.8萬元。

私募黑馬年收益近600%

公募基金之外，私募基金的戰(zhàn)爭(zhēng)同樣也火藥味十足。

不過，相比較公募市場(chǎng)中權(quán)益類基金眾望所歸的奪冠，私募基金的狀元之位則被一家名不見經(jīng)傳規(guī)模不足5億的私募奪得。

私募排排網(wǎng)顯示，截至2022年11月30日，在超過2萬只私募基金中，誠(chéng)泰資產(chǎn)旗下的誠(chéng)泰嘉豪成長(zhǎng)以599.78%的收益率在一眾產(chǎn)品中脫穎而出，排在第二位的是合易盈浩價(jià)值成長(zhǎng)，收益率為145.14%。

資料顯示，誠(chéng)泰嘉豪成長(zhǎng)成立于2021年6月25日，主打多資產(chǎn)策略，規(guī)模不足5億元，基金經(jīng)理為王旭。

從該基金的單位凈值變動(dòng)來看，該基金呈現(xiàn)出穩(wěn)定增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。在今年3月份，該基金凈值變動(dòng)幅度較大。具體來看，11日、17日、18日、23日、29日，凈值變動(dòng)幅度為31.96%、16.06%、21.28%、39.66%、22.86%，單位凈值也從1.309元沖至1.811元。

值得一提的是，該私募在市場(chǎng)上頗為低調(diào)，市場(chǎng)上鮮少有關(guān)于該私募的新聞。與此同時(shí)，投資標(biāo)的并不集中，A股上市公司中，并無任何企業(yè)的十大股東中出現(xiàn)該產(chǎn)品的身影。

從這家私募的基本面來看，實(shí)控人為王旭，規(guī)模不足5億元，核心策略為多資產(chǎn)策略。從人員來看，王旭之外，還有兩個(gè)重要人物，即方釗和郝文康。

從運(yùn)行的產(chǎn)品來看，私募排排網(wǎng)收錄8只，其中6只處于運(yùn)行中，主打債券策略的誠(chéng)泰嘉睿成長(zhǎng)和主打股票策略的誠(chéng)泰英鵬價(jià)值成長(zhǎng)年初至12月29日，收益為正，收益率分別為314.53%、23.94%。

關(guān)鍵詞： 豆粕期貨 單位凈值 巨額贖回